Другие проценты по валютным вкладам

Ставки по валютным вкладам банков кажутся совсем низкими? Попробуйте купить их еврооблигации.

Доходность по долларовым депозитам в крупных российских банках сегодня находится на уровне 4-5% годовых и ставки продолжают снижаться. Максимальная ставка по валютному вкладу Сбербанка — 5,3% годовых в долларах. Чуть выше ставки у других банков из первой двадцатки, да и то не у всех. В Газпромбанке или Росбанке, например, максимальная ставка по долларовому депозиту - всего 3,75% годовых. Доходность по вкладам в евро традиционно еще ниже.

Можно ли заработать больше, вложив деньги в банк? Да, если речь идет не о депозитах, а о еврооблигациях этих банков. Например, Промсвязьбанк готов платить по долларовому вкладу 4,1% годовых тем, кто принесет $30 000 на два года. При этом, еврооблигации Промсвязьбанка с погашением через два года и пять лет, номинированные в долларах, торгуются сейчас с доходностью 7,0% и 10,7% годовых соответственно. Доходность существенно выше при том же уровне риска банкротства эмитента.

Стоит учитывать, что еврооблигации доступны только для крупных инвесторов. Номинал одной ценной бумаги — $1000 или 1000 евро. Но у каждой облигации есть минимальный лот для покупки, чаще всего это $100 000 или 100 000 евро. Покупать еврооблигации придется через брокерскую компанию. «Это внебиржевой рынок, — поясняет замдиректора департамента долговых рынков БКС Антон Затолокин, - нужно иметь счета в системе Euroclear, что доступно только компаниям».

Теоретически брокер может купить один лот, а затем разбить его между клиентами. Но российские брокеры так поступают редко. При сделках придется уплатить комиссию. Кроме того, не стоит забывать: операции с долговыми бумагами облагаются налогом на доходы. Зато, в отличие от банковского вклада, из вложений в долговые бумаги проще выйти. Как правило, банки при досрочном расторжении вклада снижают ставку до 0,5-1% годовых, а еврооблигации можно продать, заработав, если получится, на росте котировок.

Брокер, обеспечивающий покупку публичного долга банка, никак не защитит частного инвестора от банкротства кредитной организации. Если по закону о страховании вкладов государство гарантирует возврат депозита в пределах 700 000 рублей, то покупатель еврооблигаций в случае банкротства эмитента может претендовать на получение денег в общем для всех держателей бумаг порядке.

Самые доходные еврооблигации российских банков

Банк	Год погашения	Доходность к погашению, % годовых	Максимальная ставка по депозиту в $ на аналогичный срок,%
Промсвязьбанк	2016	10,7	4,1
Банк "Русский Стандарт"	2011	8,5	7
Альфа-банк	2015	7,5	5,4
Промсвязьбанк	2013	7	4,1
Альфа-банк	2013	7	5,4
Номос-банк	2012	6,7	3,9
Газпромбанк	2015	6,2	3,75
МДМ-банк	2012	6	5,8
Газпромбанк	2014	5,6	3,75